本文主要從從“佣金”、“報價”、“支持市場”、“交易軟件”四個方面為大家揭秘“互聯網券商”。

從2014年開始，“互聯網+”的概念越來越火爆，越來越多的產品和服務都給自己帶上了“互聯網思維”的帽子，比如：“在線旅游”、“在線教育”、“互聯網彩票”、“互聯網手機”。近期“互聯網券商”這一概念越炒越熱，各大證券公司都推出了自己的互聯網券商業務，還聽說BAT(百度、阿里巴巴、騰訊)也加入了互聯網券商業務的游戲中。

小編我沒啥錢，不太懂股票。但是小編我滿懷著對互聯網的熱情和對新鮮事物的好奇心，我還是去一探究竟，仔細了解了一下所謂的“互聯網券商”。為了向大家講明白“互聯網券商”和普通券商的區別，我選取了比較知名的幾家證券公司和“互聯網券商”做對比。

互聯網券商案例：“富途證券”

普通券商案例：“國泰君安國際”、“中銀國際”、“第一證券(第一理財)”、“盈透(IB)”、“史考特證券”

為了比較客觀的進行說明，我去向比較懂股票的朋友征求意見，最終決定從“佣金”、“報價”、“交易品種”、“交易軟件”這四個維度進行對比分析。小編我為了讓分析更加嚴謹，查閱了很多相關資料，並且我會將資料附在文章中，大家可以自行查看和對比。

首先我要先向大家交代一下這幾家券商的詳細情況：

富途證券：www.futu5.com

互聯網券商的典範，因極具競爭力的價格優勢和很讚的用戶體驗而受業內的認可。富途研發的交易軟件：“富途牛牛”，堪稱國內體驗最好的交易軟件。

國泰君安國際：http://www.gtja.com.hk/index.html

國泰君安國際控股有限公司(股份代號：1788)(【本集團】)成立於二零一零年三月。為國泰君安證券股份有限公司(【國泰君安】)之子公司。國泰君安為中國最大的證券公司之一，而本集團於香港營業。

中銀國際：http://www.bocionline.com/ch/home/index.html

中銀國際控股有限公司(下稱“中銀國際”)是中國銀行股份有限公司(下稱“中國銀行”)旗下的全資附屬投資銀行機構。中銀國際於1998年7月10在香港注冊成立，法定資本10億美元，其前身是始建於1979年的中國建設財務(香港)有限公司。

第一理財：https://www2.firstrade.com/content/zh-cn/welcome

“第一證券”是全美領先的網路券商，高品質的專業服務始於1985年。第一證券多年來享譽業界，主流刊物包括Barron’s，Forbes，以及SmartMoney皆曾評第一證券為最佳網路券商。2005年, 第一證券獲Smart Money雜志評為"最佳價值"網路券商，接著更於2006年受Kiplinger's雜志封為"共同基金類型卓越贏家"及網路券商界"法規模範"。*

盈透(IB)：https://www.ibkr.com.cn/ind/cn/main.php

Interactive Brokers盈透有限公司是全球最大的專業網上交易券商之一。由董事長兼首席執行官Thomas Peterffy於1977年創建。公司在業內簡稱IB，在全球70多個市場中心進行經紀代理、莊家及自營等交易操作。在經紀代理業務中，IB為機構和專業的交易人員提供種類繁多的電子交易產品的直接進場(在線)交易的下單執行和結算服務。

史考特：https://chinese.scottrade.com/

美國史考特證券創立於1980年，在美國擁有300家以上的分行。是美國最大的券商之一，史考特證券是一家私有的證券交易商，公司的歷史可以追溯到1980年。在全美有441家分支機構，還有專門的華語服務分行。

一、佣金

什麼是“佣金”呢？

“佣金”是指在股票交易時需要支付給券商的款項。各家券商收取的佣金也存在區別，拿佣金作為對比標準的理由也很簡單，因為佣金越低，用戶能獲得更多的利益。對用戶好才是真的好，對吧？

互聯網券商

富途證券：

港股(最低50港幣，0.05%，新開戶免佣)

收費細則：http://www.futu5.com/faq/topic/tid/42

美股(5美金)

收費細則：http://www.futu5.com/faq/topic/tid/43

富途證券港股的佣金比例是0.05%，最低50港幣，其他券商都是最低100港幣，除了盈透是最低18港幣;但是盈透的佣金比例是0.08%，還是高於富途證券不少;如果交易金額低於6.25萬，盈透會比富途證券的佣金略低一點點，如果交易金額高於6.25萬，富途證券將比盈透的佣金低，而且，交易金額越大，富途能節省的佣金越多。

富途證券美股的佣金是按照每筆交易5美金收取，不論交易金額的多少。國泰君安、中銀國際、第一理財每筆交易的最低佣金分別為：20美金、25美金、6.95美金，均高於富途證券;盈透的交易佣金是按照交易的股票數量計算的，如果股票數量小於1000股，盈透的佣金是低於富途證券的;如果交易的金額大於1000股，則是富途證券比較劃算了。

再加上富途證券一直有免佣金的活動，近期開戶都是免費贈送3個月免佣金，而且一直有免佣金的活動，所以，在佣金這一個項目，作為互聯網券商的富途證券簡直完爆其他券商。

評價：★★★★★

普通券商

國泰君安國際：

港股(0.20%~0.08% 最低100港幣)

港股收費細則：http://www.gtja.com.hk/UploadFiles/DownloadForms/Chi/FEES_HKG_C.pdf

美股(0.20% ，最低為20美元)

美股收費細則http://www.gtja.com.hk/UploadFiles/DownloadForms/Chi/FEES_OTHERS_C.pdf

國泰君安國際港股的佣金收取的初始比例是0.20%，最低100港幣，不論交易金額多少，佣金收取都算非常高的。

國泰君安國際美股的佣金收取的比例是0.20%，最低是20美金，也算比較高的。

總之，國泰君安國際的佣金收取是比較高的，遠高於互聯網券商;同時在和其他普通券商的對比中，也不具備優勢。

評價：★★

中銀國際：

港股(最低100元)

收費細則：http://www.bocionline.com/ch/home/commission_fee_hk2.htm

美股(最低25美金)

收費細則：http://www.bocionline.com/ch/home/commission_fee_us2.htm

中銀國際的港股佣金收取最低100港幣，收取比例並沒有在收費細則中交代，而是含糊其辭的說由客戶和本公司商議;據朋友介紹，其佣金的比例和國泰君安在同一水平。

中銀國際的美股佣金收取最低25美金，收取比例同樣也沒有在收費細則中交代。如果按照最低佣金計算，中銀國際的美股佣金收取是在所對比的幾家券商中最高的。

綜上所述，中銀國際在佣金方面和互聯網券商對比起來，不具備優勢;和普通券商對比起來，也屬於比較高的。

評價：★★

第一理財(第一證券)：

港股(不支持港股)

美股(每筆6.95美金)

收費細則：https://www2.firstrade.com/content/zh-cn/pricing

第一理財不支持購買港股，所以就沒有必要討論它的港股收費了。第一理財的美股收費是每筆交易6.95美金，不限股數，只比富途證券貴了1.95美金，也算是非常便宜的了。

綜上所述，第一理財的佣金在普通券商中，是非常便宜的，但是和互聯網券商富途證券比較，略有些不足。

評價：★★★★★

盈透(IB)：

港股(0.08%，最低18.00港元)

收費細則：https://www.ibkr.com.cn/cn/index.php?f=commission&p=stocks1#asia

美股(每股0.005美元)

收費細則：https://www.ibkr.com.cn/cn/index.php?f=2356

盈透的佣金有兩種結算方式，一種是固定費定價，一種是按照交易額定價。小編認為，無論哪種，盈透總是不會讓自己吃虧的，所以就選擇了其中的一種定價方式來分析。小編選擇的是按照固定費定價。

盈透的港股交易佣金比例為0.08%，最低為18港幣，是低於中銀國際和國泰君安證券的，和富途證券比較起來各有所長。

盈透的美股嫁衣佣金是每股0.005美金，

如果股票數量小於1000股，盈透的佣金是低於富途證券的;如果交易的金額大於1000股，則是富途證券比較劃算。

如果股票數量小於1390股，盈透的佣金是低於第一理財的;如果交易的金額大於1390股，則是第一理財比較劃算。

國泰君安國際和中銀國際則不用對比了，佣金都遠高於盈透。

綜合起來，盈透證券的佣金是非常有競爭力的，但是如果考慮到富途證券的免佣金活動，就不免有點遜色了。

評價：★★★★★

史考特：

港股(不支持)

美股(每筆交易7美金)

收費細則：https://chinese.scottrade.com/zh_CN/online-brokerage/trading-fees-commissions.html

史考特的美股佣金計算方法和第一理財比較類似，是根據每筆交易固定費用，價格和第一理財屬於同一水平，因為6.96美金和7美金確實差距不大，因此，史考特的佣金和第一理財屬於同一級別的，都是非常便宜的。

評價：★★★★★

二、報價

什麼是“報價”呢？

“報價”通俗地講就是報價，我們在證券市場上買賣股票是需要參考股票的報價的，好的報價服務有助於用戶做出正確的判斷;試想，如果你一直獲得錯誤的報價資訊，或者不及時的報價資訊，如何能在風雲變幻的股市中取得好的成績？

說到報價，我就要再給大家再解釋兩個概念：“延時報價”和“即時報價”。“延時報價”，拿15分鐘延時報價來說，就是你當前知道的股票價格，是15分鐘前的報價。“即時報價”是指你當前知道的報價是即時的，正確的，沒有延時的。很顯然，擁有即時報價的時候能夠做的事情，是遠遠多於在延時報價下的。

在大家了解了什麼是報價之後，接下來我來為大家講解互聯網券商在報價方面和普通券商的區別。

互聯網券商

富途證券：

即時報價，需要開戶；在不開戶的情況下是15分鐘延時報價。

互聯網券商的作為實在讓我大吃一驚，即時報價的服務在我們看來是一項收費服務，互聯網券商直接將這項服務免費了，這樣就少了很大一筆收入，這讓我很費解。一般來講，即時報價服務一年至少需要2000港幣，如果用戶數達到十萬，這將會是億級別的收入。也許這就是所謂的互聯網的玩法，反正小編我是弄不明白的，白花花的銀子不要，腦子被驢踢了麼？大家可以自己去官網查證：http://www.futu5.com/

就事論事，且不管富途證券的腦子壞沒壞，就報價這個項目來講，富途證券是完勝，雖然做法有點腦殘;換個角度來講，對用戶而言這是非常好的事情，省下了一大筆報價費用。

評價：★★★★★

普通券商

國泰君安國際：

默認是延時報價，即時報價是收費服務。

國泰君安證券提供了多種即時報價服務供用戶選擇，小編觀察，最便宜的是200港幣每月，具體的收費細則大家可以查看國泰君安官方的文件。

收費詳細：http://www.gtja.com.hk/UploadFiles/DownloadForms/Chi/FEES_HKG_C.pdf

評價：★★★

中銀國際：

默認是延時報價，即時報價收費。

中銀國際同樣提供了多種即時報價服務供用戶選擇，有按點擊計費，有按照月計費，按照月計費最便宜的是198港幣每月。

收費詳細：http://www.bocionline.com/ch/home/real_time_quotes_service.htm

評價：★★★

第一理財：

默認是延時報價，即時報價收費。

第一理財的即時報價服務是19.95美金每月，一年下來也是一千多人民幣。

收費詳細：http://www2.firstrade.com/content/zh-cn/pricing/services

評價：★★★

盈透：

默認是延時報價，即時報價收費。

盈透的即時報價也分很多個不同的等級，也分很多不同的市場，僅僅取其中一個項目就是10美元每月，一年也將近1000人民幣。具體項目大家可以自己去查證。

收費詳情：https://www.ibkr.com.cn/cn/index.php?f=marketData&p=mdata

評價：★★★

史考特：

即時報價

史考特有即時滾動報價服務，對非專業人士是免費提供的，

詳情：https://chinese.scottrade.com/zh_CN/online-brokerage/online-broker-comparison.html?compareType=

綜上所述，在報價這一個項目中，作為互聯網券商的富途證券完勝其他所有普通券商，而且遠遠超出我的期望，史考特的表現也非常不錯。

三、交易品種——所支持市場

什麼是“市場”？

股票是要在交易所進行交易的。我們常說的a股市場，是指深交所和上交所;港股市場，是說香港聯交所;美股市場則指的是紐交所和納斯達克交易所。

中國的用戶關注的大多都是A股、港股、美股，所以我就只拿這三個市場來比較。

富途證券：

支持港股、美股、A股(據官方申明，即將支持)

國泰君安國際：

支持港股、美股

中銀國際：

支持港股、美股

第一理財：

僅支持美股

盈透：

支持港股、美股

史考特：

僅支持美股

綜上所述，富途證券在對市場的支持方面是略有優勢的，但是不明顯。

四、交易軟件

什麼是“交易軟件”？

“交易軟件”是用戶用來進行股票買賣操作的軟件，一般由券商提供;包含看報價、自選股、買、賣等功能。如果將炒股比喻為打仗，那麼報價就是軍情，交易軟件就是兵器，好的兵器自然能增加獲勝的可能性。

交易軟件的分析我是準備用一篇專門的文章來分析，這次因為篇幅有限，就只是簡單的介紹一下，給大家看幾個截圖，對於軟件功能、交互、使用體驗等方面的深入分析就不做了，我提供了各個券商的下載地址，大家可以自行下載體會，也非常歡迎有志同道合的朋友能寫出和我不一樣的分析文章。

富途證券：

下載地址：http://www.futu5.com/tools

富途證券的交易產品“富途牛牛”的功能非常豐富，產品在交互和視覺的設計上十分優秀，遠勝過其他券商的交易產品。富途牛牛不僅是一個非常優秀的交易軟件，同時也是一個強大的報價軟件。

支持平台：網頁、Windows、MAC、IPhone、Android、微信

評價：★★★★★

國泰君安國際：

下載地址：http://www.gtja.com.hk/Category.aspx?NodeID=476

國泰君安的交易軟件提供了股票買賣的必備功能，在交互和用戶體驗上沒有花太多時間去雕琢產品，使用起來略感覺不適應，不太像一個大的券商的交易軟件應該有的體驗。

支持平台：網頁、Windows、IPhone、Android

評價：★★

中銀國際：

參考地址：http://www.bocionline.com/ch/home/securities_investment_channels.htm

中銀國際的交易軟件比較簡潔，也提供了買、賣、訂單、資金、報價等必備的功能，在體驗上略好於國泰君安證券。

支持平台：網頁、Windows、IPhone、Android

評價：★★★

第一理財：

地址：https://www2.firstrade.com/content/zh-cn/trading/overview/tools

第一理財沒有客戶端，用戶只能通過網頁查看報價和交易。

在查看報價完報價後，需要切換頁面才能交易，提供的報價服務和交易功能都非常的簡單，體驗上還算不錯，在支持的平台方面有所欠缺。

支持平台：網頁、IPhone、Android

評價：★★★★

盈透：

下載地址：https://www.ibkr.com.cn/cn/index.php?f=tws&p=software

盈透是國際知名券商，在交易軟件的製作上也遵循了交易員們的使用習慣，提供的功能也非常的豐富，所支持的平台也非常全面，只是在交互和用戶體驗上略有欠缺。

支持平台：網頁、Windows、MAC、IPhone、Android

評價：★★★★

史考特：

地址：https://chinese.scottrade.com/zh_CN/mobile-trading.html#tab1

史考特沒有PC客戶端，移動端支持網頁、android、IPhone、IPad。

支持平台：網頁、IPhone、Android、Ipad

評價：★★★★

綜上所述，作為互聯網券商的富途證券確實在做產品方面強於普通券商，畢竟搞互聯網的有做產品的文化和基因，善於挖掘出用戶的需求，做出好用的產品。在交易軟件這一對比中，富途證券完勝其他券商;在普通券商中，盈透證券、史考特、第一理財作為國際大券商，也是非常突出的。國內的券商確實應該多向互聯網公司多學習，把交易軟件做的好用、用得舒服，而不能只停留在可以用的層面。

五、總結

綜合評級：

這篇文章一方面是讓大家了解“互聯網券商”這一新的事物，另一方面也可以給喜歡炒股的朋友一個參考;我認為不管是出於試一下的態度，還是想得到更好的服務，都可以去嘗試使用一下富途證券;從分析的結果來看，富途證券確實不辱使命，展示了互聯網公司的水平。據說富途證券的團隊大多都是騰訊的老員工，其中不乏騰訊早期的核心成員，這也印證了富途交易軟件的使用體驗有點類似騰訊QQ的說法，畢竟是有著同樣的產品文化，骨子里流著的都是互聯網的血液。

我想，通過以上的對比大家也應該了解了互聯網券商是什麼，和普通券商有什麼區別。但是我想讓大家知道的不僅僅是互聯網券商和普通券商有什麼不同，我希望大家能夠思考更深層次的東西。到底什麼是互聯網思維？為什麼互聯網公司做出來的產品那麼好用？難道真是因為互聯網公司比傳統行業的公司更懂得市場嗎？我認為不是的，而因為是互聯網公司更懂得去學習和使用新的方法和新的技術，更懂得站在用戶的角度去思考怎麼解決問題;如果不思進取，固步自封，下一個被互聯網顛覆的，就是你……